【什么叫乖离率】乖离率(Bollinger Band %B 或称为偏离率)是技术分析中一个常用的指标,主要用于衡量价格与移动平均线之间的偏离程度。它可以帮助投资者判断市场的超买或超卖状态,从而辅助买卖决策。
一、乖离率的定义
乖离率是指某一特定时间周期内,收盘价与该周期移动平均价之间的百分比差异。通常以5日、10日、20日等为计算周期,常见的有“5日乖离率”、“10日乖离率”等。
其计算公式如下:
$$
乖离率 = \frac{收盘价 - N日移动平均价}{N日移动平均价} \times 100\%
$$
其中,N代表所选的时间周期(如5、10、20等)。
二、乖离率的作用
1. 判断市场趋势:当乖离率持续上升时,可能表示市场处于强势;反之,则可能进入弱势。
2. 识别超买/超卖:通常认为,乖离率超过+3%或低于-3%时,市场可能进入超买或超卖状态。
3. 辅助买卖信号:结合其他指标(如MACD、KDJ等),可提高交易决策的准确性。
三、乖离率的应用场景
应用场景 | 说明 |
趋势判断 | 乖离率向上突破均线,可能预示上涨趋势开始 |
超买/超卖 | 乖离率过高或过低,提示市场可能回调 |
买卖时机 | 结合乖离率与其他指标,判断买卖点 |
四、乖离率的优缺点
优点 | 缺点 |
简单直观,易于理解 | 对于震荡行情效果有限 |
可用于多种时间周期分析 | 需要配合其他指标使用 |
帮助识别市场极端情况 | 在趋势行情中可能出现滞后性 |
五、乖离率的参考范围
乖离率范围 | 市场状态 | 操作建议 |
+3%以上 | 超买 | 注意卖出机会 |
-3%以下 | 超卖 | 关注买入机会 |
±3%之间 | 正常波动 | 观察趋势变化 |
六、总结
乖离率是一种简单而实用的技术分析工具,能够帮助投资者了解当前价格与平均价格之间的偏离程度。通过合理应用乖离率,可以更好地把握市场节奏,提升投资决策的科学性。不过,需要注意的是,乖离率并非万能,应结合其他指标和市场环境综合判断。